04 // Интерактивный справочник формул // ФОРМУЛЫ КОРПОРАТИВНЫХ ФИНАНСОВ, ДЕРИВАТИВОВ И ПОРТФЕЛЕЙS = (R_p − R_f) / σ_p

Формулы коэффициентов Шарпа, Сортино и информационного коэффициента

Показатель эффективности инвестиционного портфеля, измеряющий избыточную доходность сверх безрисковой ставки на единицу волатильности σ_p.

Справочная карточка формулы

Основная формула

S = (R_p − R_f) / σ_p

Выраженные формы

S_annualized = √N · (R̄_periodic − R_{f,periodic}) / σ_periodic (Annualization Law)

Sortino = (R_p − MAR) / σ_downside (Downside Deviation Ratio)

IR = (R_p − R_benchmark) / σ_tracking (Information Ratio)

Переменные и единицы

Переменные и единицы — Sharpe Ratio, Sortino Ratio & Information Ratio Formula Sheet
Symbol	Name	Unit
S	Annualized Sharpe Ratio (S)	dimensionless
Rp	Portfolio Annual Return R_p (%)	%
Rf	Risk-Free Rate R_f (%)	%
sigma	Portfolio Volatility σ_p (%)	%

Исходные данные и параметры

RpPortfolio Annual Return R_p (%)[%]

RfRisk-Free Rate R_f (%)[%]

sigmaPortfolio Volatility σ_p (%)[%]

Результат расчёта (Annualized Sharpe Ratio (S))

S =0.8dimensionless

Пояснения и вывод формулы

Subtract the risk-free return R_f from portfolio return R_p to isolate excess return earned for bearing risk.
Normalize excess return by total portfolio standard deviation σ_p = √Var(R_p), giving the slope of the Capital Allocation Line (CAL).
For independent periodic returns (e.g. N = 252 trading days or N = 12 months), mean scales as N and standard deviation scales as √N, so the annualized Sharpe ratio scales by √N.

Примеры с подробным решением

#1: Calculate the Sharpe Ratio of a fund returning 14.0% with 12.5% annualized volatility when T-bills yield 4.0%.

R_p = 14.0%R_f = 4.0%σ_p = 12.5%

S = (14.0 − 4.0) / 12.5 = 10.0 / 12.5

→ S = 0.80

#2: Annualize a daily trading strategy with daily mean excess return 0.05% and daily standard deviation 0.80% across 252 trading days.

Daily Sharpe = 0.05% / 0.80% = 0.0625N = 252 trading days

S_annual = √252 × 0.0625 = 15.8745 × 0.0625

→ S_annual = 0.992

Был ли этот инструмент полезен?

Часто задаваемые вопросы (FAQ)

Как пользоваться онлайн-инструментом «Формулы коэффициентов Шарпа, Сортино и информационного коэффициента»?+

Введите известные параметры или перемещайте ползунки для мгновенного расчёта Формулы коэффициентов Шарпа, Сортино и информационного коэффициента по формуле S = (R_p − R_f) / σ_p прямо в браузере. Показатель эффективности инвестиционного портфеля, измеряющий избыточную доходность сверх безрисковой ставки на единицу волатильности σ_p.

Можно ли скачать график или расчёт из «Формулы коэффициентов Шарпа, Сортино и информационного коэффициента»?+

Да, все вычисления выполняются локально в браузере. Вы можете скачать векторный SVG, растровый PNG, таблицу CSV или распечатать лист с решением.

Можно ли очистить демонстрационные данные в «Формулы коэффициентов Шарпа, Сортино и информационного коэффициента» и начать с нуля?+

Да. Нажмите кнопку очистки в верхней части инструмента, чтобы сбросить поля и ввести собственные данные с чистого листа, либо верните пример одним нажатием.