04 // ইন্টারঅ্যাক্টিভ সূত্র সংকলন // কর্পোরেট ফাইন্যান্স, ডেরিভেটিভস ও পোর্টফোলিও সমীকরণS = (R_p − R_f) / σ_p
শার্প অনুপাত, সর্টিনো অনুপাত ও ইনফরমেশন অনুপাত সূত্র শিট
মোট অস্থিরতা বা ঝুঁকির σ_p প্রতি এককে পোর্টফোলিওর অতিরিক্ত রিটার্ন পরিমাপকারী নোবেলজয়ী সূচক।
সূত্র পরিচিতি
মূল সূত্র
S = (R_p − R_f) / σ_p
রূপান্তরিত সূত্র
S_annualized = √N · (R̄_periodic − R_{f,periodic}) / σ_periodic (Annualization Law)
Sortino = (R_p − MAR) / σ_downside (Downside Deviation Ratio)
IR = (R_p − R_benchmark) / σ_tracking (Information Ratio)
চলক ও একক
| Symbol | Name | Unit |
|---|---|---|
| S | Annualized Sharpe Ratio (S) | dimensionless |
| Rp | Portfolio Annual Return R_p (%) | % |
| Rf | Risk-Free Rate R_f (%) | % |
| sigma | Portfolio Volatility σ_p (%) | % |
ইনপুট ও প্যারামিটার
[%]
[%]
[%]
গণনার ফলাফল (Annualized Sharpe Ratio (S))
S =0.8dimensionless
সূত্রের ব্যাখ্যা ও নোট
- Subtract the risk-free return R_f from portfolio return R_p to isolate excess return earned for bearing risk.
- Normalize excess return by total portfolio standard deviation σ_p = √Var(R_p), giving the slope of the Capital Allocation Line (CAL).
- For independent periodic returns (e.g. N = 252 trading days or N = 12 months), mean scales as N and standard deviation scales as √N, so the annualized Sharpe ratio scales by √N.
সমাধানসহ উদাহরণ
#1: Calculate the Sharpe Ratio of a fund returning 14.0% with 12.5% annualized volatility when T-bills yield 4.0%.
R_p = 14.0%R_f = 4.0%σ_p = 12.5%
S = (14.0 − 4.0) / 12.5 = 10.0 / 12.5
→ S = 0.80
#2: Annualize a daily trading strategy with daily mean excess return 0.05% and daily standard deviation 0.80% across 252 trading days.
Daily Sharpe = 0.05% / 0.80% = 0.0625N = 252 trading days
S_annual = √252 × 0.0625 = 15.8745 × 0.0625
→ S_annual = 0.992
এই টুলটি কি আপনার কাজে লেগেছে?
সচরাচর জিজ্ঞাসিত প্রশ্নাবলী (FAQ)
শার্প অনুপাত, সর্টিনো অনুপাত ও ইনফরমেশন অনুপাত সূত্র শিট অনলাইন টুলটি কীভাবে কাজ করে?+
প্রদত্ত মানগুলো ইনপুট দিন অথবা স্লাইডার পরিবর্তন করুন—এই টুলটি ব্রাউজারে তাৎক্ষণিকভাবে শার্প অনুপাত, সর্টিনো অনুপাত ও ইনফরমেশন অনুপাত সূত্র শিট (S = (R_p − R_f) / σ_p সূত্র অনুযায়ী) গণনা ও প্রদর্শন করে। মোট অস্থিরতা বা ঝুঁকির σ_p প্রতি এককে পোর্টফোলিওর অতিরিক্ত রিটার্ন পরিমাপকারী নোবেলজয়ী সূচক।
আমি কি শার্প অনুপাত, সর্টিনো অনুপাত ও ইনফরমেশন অনুপাত সূত্র শিট থেকে ফলাফল বা চার্ট ডাউনলোড করতে পারব?+
হ্যাঁ, আপনি তাৎক্ষণিকভাবে SVG, PNG, CSV ডাউনলোড বা ওয়ার্কশিট প্রিন্ট করতে পারবেন।
আমি কি শার্প অনুপাত, সর্টিনো অনুপাত ও ইনফরমেশন অনুপাত সূত্র শিট-এর নমুনা ডেটা মুছে নতুন করে শুরু করতে পারি?+
হ্যাঁ, টুলের উপরের ক্লিয়ার বোতামে ক্লিক করে সম্পূর্ণ ফাঁকা অবস্থায় নিজের মান বসাতে পারবেন এবং যেকোনো সময় নমুনা ডেটা ফিরিয়ে আনতে পারবেন।